Для чего применяется восстановление системы и стоит ли это делать? В чём его отличие от переустановки Винды?

Создавать точки восстановления рекомендуется перед каждым серьезным вмешательством в систему, напр. , при установке новых программ. Это даст возможность сделать "откат", т. е. легко вернуться к тому состоянию системы, когда она нормально работала.
Вполне может быть, что восстановление не срабатывает. Это особенно характерно при вирусных поражениях. Вот тогда можно задуматься о переустановке системы. Переустановка - вещь неприятная и долгая. Может оказаться, что нет каких-то драйверов (особенно, если комп старый) . Нужно заново ставить все программы, настраивать локалку, прописывать интернет. В целом - головняк.