Могут ли запретить оборот бумажных денег и валюты?

Запретить тут что угодно могут. Запрещать тут умеют, особенно, когда дело касается денег населения

Доллар могут запретить для частников, не для бизнеса, а бумажные деньги будут всегда, помимо Москвы, сколько деревень у нас, какой цифровой рубль.

Теоретически возможно. Но требуется постепенный отказ от их использования, и не обязательно с введением цифровых денег.
Шведы вот уже подумывают об этом, там уже больше 90 процентов операций идет в безнале, вплоть до подачи милостыни, без всякого понуждения к тому.
Но они к этому долго шли, и неизвестно, придут ли к окончательному отказу.
Это какую инфраструктуру надо подготовить. Думаю, даже в Швеции есть места, где есть перебои с интернетом.Чего уж говорить о наших просторах.